BTCUSDT 永續合約執行與風控日報｜2026-08-14

核心結論：結構偏空、強度弱。今日不追跌、不在低趨勢強度下反覆試單，先縮暴露等4H確認；若站回63770至64069且MACD柱翻正，偏空判斷失效。

今日事件窗設在08:00、16:00、24:00（UTC+8）前後各30分鐘。窗前減少參與、不加碼；窗後若波幅或滑點超過預設上限，立即停機，至少等一根4H收盤再評估。

費率升至0.008%，OI小幅回落，基差為負，訊號互相拉扯；ADX僅10.49而ATR約465，追單容易遇到回抽，止損過近也易被噪音掃掉，加倉應等結構確認。若OI與價格同步擴張、基差轉正且ADX抬升，這項限制才解除。

62800支撐、63770至64069阻力僅作風控觸發點。4H跌破支撐則減倉停機；收復阻力區也不追，觀望至連續站穩並有動能確認；突破後重回區間，按假突破處理。

入場條件：僅在事件窗外，且4H結構、動能與成本訊號一致時評估。
持倉條件：風控位未失守、滑點正常，且費率與OI未突然背離。
失效條件：4H站回63770至64069並伴隨MACD柱翻正，偏空結構失效。
減倉條件：跌破62800、波幅放大、成本惡化或執行偏差超限。

停機條件：單日虧損觸及上限；連續三次止損；滑點連續兩次超標；網路、報價或下單回報異常；費率或基差突然擴大；OI與價格快速背離；事件窗波幅超限；無4H確認不交易。

執行前先看風險清單，流程不熟則走新手入口。

復盤糾偏：昨日偏空僅部分命中，支撐開關有效，但24小時仍以震盪收尾，偏差來自趨勢強度不足及OI回落。今日下調方向權重，未確認不恢復參與。

本文只作執行與風險管理紀錄，不構成投資建議；永續合約波動與槓桿風險高，請自行承擔決策結果。